BNP Paribas ждёт роста Azure и Copilot у Microsoft перед отчётом

что произошло

BNP Paribas считает, что ИИ-продукты Microsoft набирают обороты перед отчётом компании за первый фискальный квартал, который выйдет 28 октября после закрытия торгов. В записке для клиентов, которую цитирует Seeking Alpha, аналитик Стефан Словински, рекомендующий бумаги с рейтингом Outperform и целью 604 доллара, опирается на беседы с партнёрами Microsoft. По их словам, всё больше клиентов внедряют Copilot на уровне всей компании, а часть фирм изучает новый тариф E7 при переходе на продукты Microsoft.

Словински ожидает, что рост Azure в ближайшей перспективе может ускориться на фоне увеличения выручки, связанной с OpenAI. Ожидания buy-side ориентируются примерно на 46%, тогда как компания прогнозирует 44–45%. По его оценке, новая модель оплаты по потреблению может добавить около одного процентного пункта к росту Microsoft 365 Commercial Cloud в четвёртом фискальном квартале.

почему это важно

Для инвесторов важно, превысит ли Azure ожидания рынка в 46% и проявится ли монетизация Copilot в цифрах. Словински также назвал инвестиционный брифинг 17 ноября на конференции Ignite следующим катализатором и посчитал оценку около 24 прибылей CY'27 разумной. Такие прогнозы крупных аналитиков способны влиять на настроения во всём технологическом секторе США.

влияние на рынки

Акции Microsoft и технологический сектор США: ожидания сильного роста Azure поддерживают интерес к бумаге

теги

инструменты