Jefferies понизил рейтинг Aristocrat до «держать» из-за оценки акций

что произошло

Аналитики Jefferies понизили рейтинг акций Aristocrat Leisure с «покупать» до «держать», сославшись на текущую оценку бумаг. Об этом сообщает Market Talk. По данным издания, за последний месяц курс компании вырос на 7,6%.

Аналитик Кай Эрман отметил, что Aristocrat продолжает наращивать долю рынка в США и расширяет присутствие в сегменте iGaming за счет выхода нового контента. Однако в Jefferies считают, что эти успехи уже заложены в консенсус-прогнозы: «Мы видим, что это в основном отражено в консенсус-прогнозах и рыночных ожиданиях». При коэффициенте 21x по прибыли за FY27, по оценке банка, потенциала роста недостаточно для рекомендации «покупать». Премия по P/E к Light & Wonder за полгода выросла с 70% до 125%.

В момент публикации акции Aristocrat снижались на 1,5% и стоили 62,67 австралийского доллара, а Light & Wonder прибавляла 1,3% до A$124,77.

почему это важно

Сигнал касается скорее оценки, чем бизнеса: после заметного роста котировок дополнительный апсайд выглядит ограниченным, и это может сдерживать интерес к бумагам сектора азартных игр. Расширение премии к Light & Wonder показывает, что инвесторы уже закладывают в Aristocrat высокие ожидания.

теги

инструменты