Evercore ISI понизила Ally Financial до «В соответствии с рынком» из-за давления на маржу

что произошло

По данным Seeking Alpha, Evercore ISI понизила рейтинг Ally Financial с «Outperform» до «In Line». Аналитики считают, что давление на чистую процентную маржу и риски кредитных издержек ограничат потенциал роста акций.

Аналитик Джон Панкари снизил оценки прибыли на акцию: на 2026 год до $4,94 с $5,16, на 2027-й до $5,91 с $6,36, на 2028-й до $6,50 с $7,12. Целевая цена снижена до $40 с $44. По словам Панкари, в третьем квартале компания понесла убыток от переоценки остаточной стоимости лизинговых автомобилей на $16 млн, связанный с партнерством со Stellantis, и ожидает его продолжения в четвертом квартале и в 2027 году. Дополнительный риск создают более высокие ставки и рост стоимости фондирования.

В компании отметили, что базовые кредитные тренды остаются в основном сдержанными, однако ранние просрочки по выпускам 2025 года и начала 2026 года показывают больше признаков напряжения. Акции Ally выросли на 0,3% в начале торгов в среду.

почему это важно

Для инвесторов сигнал касается прибыльности розничного автокредитора: давление на маржу и возможный рост просрочек могут сдерживать оценку бумаг. Рейтинг по-прежнему соответствует консенсусу «Hold», который расходится со средним «Buy».

влияние на рынки

Ally Financial: слабее прогнозы прибыли и маржи — давление на акции кредитора

теги

инструменты